З метою оцінки впливу військових конфліктів і пандемічних обмежень на банківську систему України в аспекті кредитування фізичних осіб побудовано модель тренду з двома фіктивними змінними. Крім того, оцінено параметри моделі з трьома фіктивними змінними, яка враховує хвильовий характер пандемії. Результати економетричного моделювання надають переконливі підтвердження більш значущого впливу військового конфлікту і його наслідків ніж пандемії на кредитування фізичних осіб в Україні.